Galaxy Digital因操纵Luna和欺诈被罚款2亿美元
纽约州检察总长办公室（OAG）对Galaxy Digital Holdings Ltd处以2亿美元罚款，此次罚款是基于对其涉嫌操纵加密货币Luna市场的调查。
根据《马丁法》和《纽约州执行法》第63(12)条的规定，调查发现Galaxy通过在秘密出售其持有的Luna的同时宣传Luna，参与了欺骗性的交易行为。由首席执行官迈克尔·诺沃格拉茨（Michael Novogratz）领导的Galaxy Digital， allegedly于2020年直接从Terraform Labs以显著折扣收购Luna，理解其将利用自身影响力推动对该代币的兴趣。诺沃格拉茨及其他Galaxy代表的公开支持导致Luna价格飙升，2022年4月达到了119.18美元的峰值。
然而，在此期间，Galaxy系统性地出售其持有的Luna，获取了可观的利润，同时未披露这些行为。2022年5月，Luna的崩溃使市场价值蒸发超过400亿美元，零售投资者遭受重创。OAG的调查得出结论，Galaxy的行为构成了欺诈、欺骗和市场操纵，违反了州证券法。
Galaxy在Luna市场操纵中的角色
OAG的调查结果详细描述了一个精心策划的方案，Galaxy Digital利用其影响力来抬高Luna的价值，同时确保自身的财务收益。事件的时间线提供了对这一操纵行为如何展开的关键洞察。
2020年10月，Galaxy以每个代币0.22美元的价格从Terraform Labs收购了1850万个Luna代币，价格比市场价低近30%。不久之后，诺沃格拉茨和Galaxy开始公开支持Luna，虚假宣传其在Chai应用中的实际支付中的采用。
到2021年初，Galaxy促成了对Terraform的高调媒体报道，包括彭博社的一篇充满关于Luna的效用和采用的误导性陈述的特写。随后，Galaxy在零售投资者受推动情绪影响下，积极出售其持有的Luna，推动其价格上涨。
在2021年，诺沃格拉茨多次公开发表声明，强化Luna的合法性，包括将其与比特币和以太坊进行比较。在他鼓励追随者“保持信念”的同时，Galaxy继续清算其持有，确保获得数亿美元的利润。
2021年12月，当Luna达到100美元时，诺沃格拉茨展示了一个Luna主题的纹身，进一步激发了对该代币的热情。然而，在幕后，Galaxy继续出售其大量持有的代币。在2022年1月至4月间，Galaxy出售了其剩余的Luna代币，确保在加密货币于5月崩溃时几乎没有风险，使零售投资者遭受重大损失。
监管和法律后果
Galaxy的行为带来了超出财务处罚的后果。OAG的调查导致Galaxy Digital被罚款2亿美元，标志着针对加密公司市场操纵的最重大罚款之一。未来，该公司还必须实施合规措施，以防止类似的不当行为。
此案件促使SEC及其他监管机构加强对加密公司的监督，特别是在代币销售和宣传行为的透明度方面。Luna的崩溃也加速了关于将加密货币归类为证券的讨论。然而，多亏了新政府，他们一直在努力确保这种情况不会发生。Galaxy的声誉也受到严重打击，投资者对该公司的道德标准表示质疑。
曾是Luna的主要倡导者的诺沃格拉茨，因在获利的同时误导公众而受到批评。尽管他尚未被个人指控，但法律专家表示，进一步的调查可能会导致对他在金融市场参与的额外惩罚或限制。目前，Galaxy Digital已经在面临其行为的后果，可能很快就会涉及诺沃格拉茨等关键人物。
作为教训，这一丑闻呼吁在加密领域对KOL（关键意见领袖）加强透明度和问责制。